Le 21 avril 2021, K.B. Recycling Industries Ltd., qui exerce ses activités sous le nom d’Alkemy (« Alkemy »), a annoncé la clôture de son premier appel public à l’épargne (le « placement ») de 6 282 984 unités (les « unités ») au prix de 0,29 $ CA par unité pour un produit brut total d’environ 1 822 065 $ CA, transaction qui comprenait également le plein exercice de l’option d’attribution excédentaire accordée aux preneurs fermes (définis ci-dessous). Parallèlement au placement, la société a émis 14 358 545 unités de catégorie A (les « unités de catégorie A ») au prix de 0,58 $ CA par unité de catégorie A pour un produit brut total d’environ 8 327 956 $ CA à des investisseurs déterminés résidant en Israël, par voie de placement privé (le « placement privé d’unités de catégorie A »). La société a également émis 4 334 862 reçus de souscription (les « reçus de souscription ») par voie de placement privé à certains investisseurs qualifiés canadiens (le « placement privé de reçus de souscription »). Les reçus de souscription ont été émis au prix de 0,29 $ CA par reçu de souscription pour un produit net total d’environ 1 256 095 $ CA. À la clôture du placement, chaque reçu de souscription a été converti en une unité.
La société a mobilisé un total d’environ 11,4 millions de dollars canadiens dans le cadre du placement, du placement privé d’unités de catégorie A et du placement privé de reçus de souscription. Le placement a été codirigé par INFOR Financial Inc. et Valeurs mobilières Cormark Inc. à titre de coteneurs de livres (les « preneurs fermes »).
Alkemy est une entreprise de technologie environnementale de premier plan d’Israël. Elle a mis au point un procédé unique de recyclage du plastique visant à recycler les sacs et les feuilles en plastique qui, jusque-là, n’étaient pas considérés comme économiquement viables pour le recyclage et qui, par conséquent, sont devenus l’un des plus grands polluants plastiques du monde.
L’équipe de Miller Thomson qui a conseillé Alkemy dans le cadre de ces trois transactions était composée de Lawrence Wilder (marchés financiers et valeurs mobilières), à sa tête, de Pierre Soulard, d’Abid Ahmed et de Brandon Meyer (marchés financiers et valeurs mobilières), de Manjit Singh (fiscalité des entreprises), ainsi que de Sarah DeGenova et de Joshua Rim (stagiaires).
